LED顯示屏行業(yè)走過了數(shù)十載,期間起起伏伏,跌跌落落。近幾年,在全球新冠疫情的影響下,LED顯示屏行業(yè)又經(jīng)歷了一次如過山車般的周期,再現(xiàn)“強(qiáng)者恒強(qiáng),弱者恒弱”的局面。未來,危與機(jī)共存之下,誰(shuí)都有可能重塑競(jìng)爭(zhēng)格局。
01 行業(yè)需求復(fù)蘇,洲明科技顯示屏出貨面積第一
伴隨著“8K”概念、Mini/Micro LED新型顯示技術(shù)的興起,LED顯示屏市場(chǎng)在2020年以前呈現(xiàn)出了穩(wěn)步增長(zhǎng)的趨勢(shì)。根據(jù)TrendForce集邦咨詢數(shù)據(jù)顯示,2019年全球LED顯示屏產(chǎn)值約63億美金,較2018年成長(zhǎng)8.5%。但由于2019年底爆發(fā)的疫情,LED顯示屏行業(yè)在2020年遭受了比較大的負(fù)面影響,當(dāng)年全球LED顯示屏市場(chǎng)規(guī)模便出現(xiàn)了下滑,市場(chǎng)整體產(chǎn)值僅約55億美金,年減12.8%。這一年,國(guó)內(nèi)LED顯示屏廠商的業(yè)績(jī)?nèi)€下滑。
到了2021年,市場(chǎng)轉(zhuǎn)機(jī)開始出現(xiàn)。據(jù)TrendForce集邦咨詢分析,隨著全球疫苗接種率的提升,各國(guó)激勵(lì)政策的實(shí)施以及商業(yè)活動(dòng)、體育賽事、大型活動(dòng)的陸續(xù)恢復(fù),LED顯示屏市場(chǎng)需求顯著增長(zhǎng),全球市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到68億美金,同比增長(zhǎng)超23%。
在此背景下,行業(yè)集中度進(jìn)一步提升。TrendForce集邦咨詢調(diào)研數(shù)據(jù)顯示,全球前十大LED顯示屏廠商的市占率在2021年增長(zhǎng)至71%,預(yù)期今年將持續(xù)增長(zhǎng)。值得注意的是,隨著中國(guó)內(nèi)需的擴(kuò)大,全球?qū)⒔?0%的顯示屏集中在中國(guó)市場(chǎng)。
與此同時(shí),頭部效應(yīng)愈加明顯。從2021年中國(guó)企業(yè)年報(bào)披露的數(shù)據(jù)來看,五大LED顯示屏上市企業(yè)的出貨面積總計(jì)超160萬(wàn)平方米,其中,洲明科技的出貨面積達(dá)814550.04平方米,占比超50%,在LED顯示屏上市企業(yè)中排名第一。就2018年到2021年來看,洲明科技2021年的產(chǎn)品銷量漲勢(shì)迅猛、漲幅顯著。
02 新應(yīng)用注活力,LED顯示屏企業(yè)“第二增長(zhǎng)曲線”出現(xiàn)
無論是短期,還是中長(zhǎng)期,LED顯示屏市場(chǎng)仍動(dòng)力滿滿。疫情發(fā)生前,高分辨率、高動(dòng)態(tài)對(duì)比度、高刷新率便已開始成為顯示屏的“標(biāo)簽”,疫情后“宅經(jīng)濟(jì)”的發(fā)展帶火了在線教育、智慧醫(yī)療、智慧交通、家庭劇院、虛擬直播間等新業(yè)態(tài),也因此,顯示屏加速步入智能超高清的數(shù)字化時(shí)代,并將在各種新興應(yīng)用的催化下,打開更廣闊的增長(zhǎng)空間。
TrendForce集邦咨詢研究指出,在俄烏沖突、通貨膨脹影響下,全球LED顯示屏成品市場(chǎng)需求力道減弱,但整體而言,2022年LED顯示屏成品市場(chǎng)規(guī)模仍有望維持小幅成長(zhǎng),達(dá)到72.29億美金 (+6% YoY)。從市場(chǎng)機(jī)會(huì)來看,高端企業(yè)會(huì)議與教育空間、家庭劇院、虛擬拍攝、百貨零售、租賃活動(dòng)、運(yùn)動(dòng)賽事、政府標(biāo)案等都將成為市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)力。
在此背景下,xR虛擬拍攝、LED會(huì)議一體機(jī)、LED電影屏、戶外裸眼3D顯示開始從萌芽期邁向快速發(fā)展期。以xR虛擬拍攝為例,根據(jù)TrendForce集邦咨詢最新報(bào)告顯示,2021年,全球虛擬拍攝LED顯示屏的市場(chǎng)規(guī)模約2.83億美金,同比大幅增長(zhǎng)136%,預(yù)估2022年市場(chǎng)產(chǎn)值將穩(wěn)定成長(zhǎng)至4.31億美金,年增52%。
新技術(shù)的誕生、新應(yīng)用的開拓,帶來的是市場(chǎng)空間的擴(kuò)大。結(jié)合LED顯示屏新興領(lǐng)域的前景及逐漸轉(zhuǎn)好的客觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境,LED顯示屏企業(yè)接下來將大有可為。
實(shí)際上,從2021年到2022年LED顯示屏企業(yè)的財(cái)報(bào)可見,xR虛擬拍攝、戶外裸眼3D顯示等新興應(yīng)用已然成為各企業(yè)業(yè)績(jī)單的亮點(diǎn)。得益于敏銳的洞察力及前瞻的布局,LED顯示屏頭部企業(yè)已經(jīng)開始走出“第二增長(zhǎng)曲線”。
03 穩(wěn)中快進(jìn),洲明科技掌握了顯示屏新時(shí)代的“密鑰”
在LED顯示屏新興應(yīng)用賽道上,洲明科技具備較強(qiáng)的代表性,尤其是在xR虛擬拍攝領(lǐng)域。根據(jù)TrendForce集邦咨詢調(diào)研,從供應(yīng)鏈?zhǔn)姓悸蕘砜?,目前虛擬拍攝顯示屏廠商排名第一的是洲明科技全資子公司雷迪奧,其他廠商主要包括視爵光旭、SONY和奧拓等。
據(jù)LEDinside了解,截至今年上半年,雷迪奧已在全球范圍內(nèi)先后打造了大批國(guó)際頂流xR虛擬攝影棚,例如:創(chuàng)下吉尼斯世界紀(jì)錄的PXO&WFW的溫哥華攝影棚,拍攝了大熱劇集《曼達(dá)洛人》的ILM的StageCraft攝影棚等。
同時(shí),雷迪奧也正在中國(guó)市場(chǎng)積極推廣xR虛擬拍攝解決方案,其首個(gè)國(guó)內(nèi)xR虛擬拍攝BLUEBOX XR Studios項(xiàng)目已經(jīng)在上半年落地。得益于業(yè)務(wù)的高效拓展,今年上半年,雷迪奧實(shí)現(xiàn)營(yíng)收8.18億元,同比增長(zhǎng)51.52%。
不止xR虛擬拍攝,洲明科技在電影屏、戶外裸眼3D顯示、智慧體育顯示等領(lǐng)域的發(fā)展也啟動(dòng)了“快進(jìn)”模式。
電影屏方面,2021年5月,洲明科技和中國(guó)電影科學(xué)研究所聯(lián)合研發(fā)的UC-A41 LED電影屏率先通過好萊塢DCI認(rèn)證。2021年7月,該LED電影屏在中影國(guó)際影城北奧店投入使用。目前,洲明科技已與國(guó)際影院設(shè)備領(lǐng)域頭部企業(yè)以及國(guó)內(nèi)頭部影視公司達(dá)成合作,獲得了多個(gè)在手訂單。
戶外裸眼3D顯示方面,洲明科技的LED光顯解決方案已經(jīng)打造出多個(gè)城市新地標(biāo),比如,為沙特阿拉伯的狂歡季(Riyadh Season)提供搭配裸眼3D創(chuàng)意內(nèi)容的7000㎡LED大屏。在國(guó)內(nèi)市場(chǎng),洲明科技的裸眼3D解決方案已打入央視春晚等舞臺(tái)、國(guó)家慶典、體育賽事開幕式等不同應(yīng)用場(chǎng)景。
智慧體育顯示方面,洲明科技是冬奧會(huì)、世界杯等世界級(jí)體育賽事的LED顯示屏解決方案供應(yīng)商之一。以世界杯為例,洲明科技為主場(chǎng)館盧賽爾體育館提供了總面積70.78㎡的兩塊LED大型記分屏,同時(shí)也在場(chǎng)館外的不同場(chǎng)景安裝了總計(jì)約3600㎡的LED顯示屏及一體化解決方案。
業(yè)績(jī)方面,洲明科技亦經(jīng)受住了疫情的考驗(yàn),整體保持穩(wěn)健成長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。在疫情負(fù)面影響最大的2020年,洲明科技是唯一一家保持盈利的LED顯示屏上市企業(yè),并且,其海外業(yè)務(wù)最早在2020年下半年就開始出現(xiàn)復(fù)蘇的跡象。2021年上半年,洲明科技的營(yíng)收就已超過疫情爆發(fā)前的2019年同期,并在2022年上半年保持增長(zhǎng),據(jù)其介紹,上半年的主要增長(zhǎng)動(dòng)能來自海外市場(chǎng),這一點(diǎn)也與LED顯示屏海外市場(chǎng)的發(fā)展趨勢(shì)相符。
TrendForce集邦咨詢數(shù)據(jù)顯示,2022年,北美與歐洲市場(chǎng)受惠于疫情解封經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇,成長(zhǎng)率明顯高于平均。而洲明科技的海外營(yíng)收在2022年上半年成為L(zhǎng)ED顯示屏上市企業(yè)中最高的企業(yè),達(dá)17.59億元,同比增長(zhǎng)51.87%。
累計(jì)2022年前三季度,洲明科技實(shí)現(xiàn)了營(yíng)收與凈利潤(rùn)雙增長(zhǎng)。其中,營(yíng)收達(dá)49.15億元,同比增長(zhǎng)1.71%;歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)達(dá)2.54億元,同比增長(zhǎng)22.44%。
04 結(jié)語(yǔ)
海外LED顯示屏市場(chǎng)升溫的趨勢(shì)已非常明朗,中國(guó)LED顯示屏市場(chǎng)也將隨著全新防控政策的落實(shí)而逐步恢復(fù),商業(yè)活動(dòng)、娛樂活動(dòng)、體育賽事等各種活動(dòng)將正常開展,可以預(yù)見,全球LED顯示屏市場(chǎng)將迎來新一輪需求,走得早、跑得快的企業(yè)將收獲累累碩果。
為應(yīng)對(duì)待爆發(fā)的應(yīng)用新需求,洲明科技也將憑借五大生產(chǎn)基地保障產(chǎn)能的供應(yīng)。整體而言,從市場(chǎng)拓展、產(chǎn)能規(guī)模、業(yè)績(jī)表現(xiàn)等多個(gè)維度來看,洲明科技今后有望保持產(chǎn)品銷量、市場(chǎng)占有率及盈利能力的同步提升,持續(xù)增強(qiáng)在全球LED顯示屏市場(chǎng)的領(lǐng)先地位。